重大资产重组预案披露，明日复牌！博盈特焊拟收购去年营收超6亿元的“深海老兵”股权，或花费4.95亿元

每经记者｜文多    每经编辑｜文多

10月28日盘后，博盈特焊（301468.SZ，股价28.14元，市值47.60亿元）披露，公司拟通过发行股份及支付现金方式购买苏州罗克莱海洋装备股份有限公司（以下简称罗克莱）55%股份，并向不超过35名特定投资者发行股份募集配套资金，预计构成重大资产重组。

公司股票自10月19日开市起停牌，将于10月30日开市起复牌。

伴随收购预案的披露，罗克莱这家成立于2013年6月5日、深耕深海装备核心部件的技术型公司被推到台前。

13载深海管道老兵，去年营收6.35亿元

博盈特焊2026年半年报显示，公司是长期专注于特种焊接核心技术研发及应用的高新技术企业，主营业务为防腐防磨堆焊装备、非堆焊的锅炉部件、压力容器及高端钢结构件的研发、生产和销售。

10月28日盘后披露的预案揭开了标的公司面纱。

罗克莱主要从事海洋管道装备及核心零部件的研发、生产与销售，主要产品包括双金属管线及管道预制、RocLok卡箍法兰、水下连接器、深海立管、机械连接器、各类锻件、阀门、管件、弯管及耐腐蚀紧固件等，广泛应用于海洋油气、FPSO、碳捕捉、化工、核电等领域。

罗克莱系国家级专精特新“小巨人”企业，现有江苏苏州、江西吉安、安徽宣城、江苏江阴四大生产基地，有7家全资子公司。

客户方面，罗克莱是中海油、中石油、中石化合格供应商，并与Shell、BP、TotalEnergies、ADNOC、QatarEnergy、OneSubsea、SBM Offshore、MODEC、SAIPEM等国际能源企业及工程承包商建立合作，核心产品耐腐蚀管道入围并批量应用于卡塔尔北部气田及阿联酋Hail&Ghasha项目。

未经审计数据显示，2024年度、2025年度罗克莱营业收入分别为5.80亿元、6.35亿元，净利润分别为7219.52万元、6512.56万元。

2026年上半年，罗克莱营业收入为2.99亿元，净利润1314.62万元。预案解释，受汇兑损益、地缘政治冲突影响交付以及项目验收周期主要集中在下半年影响，2026年上半年业绩较低，但标的公司目前在手订单较充足。

""图片来源：公告截图

承诺3年净赚7500万元、9000万元、1.05亿元

本次交易作价暂估4.95亿元，对应罗克莱100%股份预估值为9亿元。

其中发行股份支付对价暂估3.465亿元、现金支付暂估1.485亿元，发行价格25.58元/股。

业绩承诺构成硬约束。根据《盈利补偿协议》，张政、饶建荣等承诺罗克莱2027年、2028年、2029年扣非后归母净利润分别不低于7500万元、9000万元、10500万元。

本次收购目的指向“一个平台、三条路径”战略。预案称，双方同属“堆焊/表面熔覆耐腐蚀”技术体系，上市公司主要系外壁堆焊、标的公司主要为内壁堆焊，本次交易可使业务向海洋管道装备及核心零部件环节延伸，并借助标的公司国际认证体系和海外渠道拓展海工装备市场。预案还援引QY Research数据称，全球油气双金属复合管市场2025年规模为215.36亿元，2031年预计达275.20亿元。

风险提示同样密集。预案列示审批风险、交易暂停中止或取消风险、审计评估未完成风险、估值风险、业绩承诺不能实现风险、商誉减值风险及整合风险，标的公司层面则提示客户集中度较高、境外经营及汇率、原材料价格波动等风险。

免责声明：本文内容与数据仅供参考，不构成投资建议，使用前请核实。据此操作，风险自担。

封面图片来源：每经媒资库